电影讲述了有一颗从天上掉下来的神珠,它吸收着日月的能量,变成了一个怪物,一位老神仙把它分成了魔丸与灵丸,并在魔丸身上下了天蝎咒,三年后,魔丸会灭亡。
申公豹把灵珠给了海底的龙王,龙王的孩子敖丙出生了,而申公豹当起了敖丙的师父。
魔丸出生了,取名为哪吒,哪吒刚出生时是个全身冒火的小孩,神仙用一个神圈控制住他。
哪吒慢慢长大,他只有3年时间,李靖上天去找老神仙解开天蝎咒,可他不并不会解,只是以命换命,于是李靖决定用自己的命换哪吒的命,剩下的两年其实是李靖的命换来的,有个神仙问李靖哪吒是他什么人?李靖回答:“他是我儿!”
最终因为天蝎咒的魔力,哪吒倒下了。